Hedge Ratio

Definition:

Das Hedge Ratio ist die Anzahl der Kontrakte, die für die Absicherung einer Position notwendig sind. Die Verhältniszahl zeigt an, wie viele Optionen gekauft oder verkauft werden müssen, um Kursveränderungen des abzusichernden Bezugwerts vollständig zu kompensieren. Für die Berechnung der optimalen Hedge Ratio wird von einem extrem risikoaversen Verhalten des Anlegers ausgegangen, um auf diese Weise die Varianz der Kassa-Position zu reduzieren.

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